Delta Forex Gr

Delta Forex. Stevens, 2013. , Plosser Fed. AUD USD 0,9126 0,9173 0,9118 0,9158. 2013 RBA, 0,9235 0,9290, .0,9175 0,9200 0,9150 0,9230 0,9120 0,9260 0,9090 0,9300. Internet. Additional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No. Adicional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No. Adicional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No. Adicional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No. Adicional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No. Adicional Info. Patrocinado No. bloomberg logo No.. . . . . ..FTSE GRANDE CAP. FTSE PLUS. FTSE XA. . . . Dados alimentados por In Broker. Getting Para Conhecer os gregos. O preço de uma opção pode ser influenciado por uma série de fatores Esses fatores podem ajudar ou prejudicar os comerciantes, dependendo do tipo de opções posições que eles estabeleceram para se tornar um comerciante opção bem sucedida É essencial entender quais fatores influenciam o preço de uma opção, o que exige aprender sobre os chamados gregos - um conjunto de medidas de risco que indicam o quão exposta uma opção é a decaimento temporário da volatilidade implícita e as mudanças no preço subjacente da opção Commodity Neste artigo, vamos olhar para quatro medidas de risco grego - delta theta vega e gama - e explicar a sua importância Mas primeiro, vamos rever algumas características da opção relacionados que irá ajudá-lo a entender melhor os gregos. 1 lista as principais influências no preço de uma opção de compra e de venda O sinal de mais ou menos indica a direção de preço de uma opção resultante de uma alteração em uma das variáveis ​​de preço na Figura 1 Por exemplo, ao tomar opções de compra e ao observar o impacto de uma mudança na volatilidade implícita, verifica-se que quando há um aumento na volatilidade implícita, há um aumento no preço de uma opção, permanecendo todas as outras coisas iguais. Aumento na Volatilidade. Decrease em Volatility. Increase no tempo para Expiration. Decrease no tempo para Expiration. Increase no Underlying. Decrease no Underlying. Figure 1 Influências importantes sobre o preço de uma opção. Tenha em mente que os resultados serão diferentes dependendo se você longo ou Naturalmente, se você longa uma opção de compra um aumento na volatilidade implícita será favorável, porque o aumento da volatilidade implícita normalmente é fixado o preço no prêmio opção Se você estabelecer uma opção de opção de curto prazo, por outro lado, um aumento na volatilidade implícita Terá um efeito de sinal inverso ou negativo O escritor de uma opção nua seja um put ou um call, portanto, não se beneficiaria de um aumento na volatilidade, porque os escritores querem que o preço da opção para decline. Fi Figura 2 e opções de compra de curto e longo prazos Figura 3 Observe que uma diminuição da volatilidade implícita, um tempo reduzido de expiração e uma queda no preço Do subjacente irá beneficiar o titular da chamada curta Ao mesmo tempo, um aumento na volatilidade, um maior tempo restante na opção e um aumento no subjacente irá beneficiar o titular da chamada longa A Figura 3 mostra que um short put titular beneficia de uma diminuição Na volatilidade implícita, um tempo reduzido restante até a expiração e um aumento no preço do subjacente Enquanto isso, um aumento na volatilidade implícita, um maior tempo restante até a expiração e uma diminuição no preço do subjacente irá beneficiar o detentor de longo prazo. Em Volatility. Decrease em Volatility. Increase no tempo para Expiration. Figure 3 Principais influências sobre uma opção de venda curto e longo s price. Because taxas de juros desempenham um papel insignificante em uma posição durante a vida m Vale ressaltar, entretanto, que taxas de juros mais altas tornam as opções de compra mais caras e colocam opções menos caras, todas as outras coisas permanecendo as mesmas. Este resumo das influências sobre a opção Preço fornece um pano de fundo agradável para um exame das medidas de risco usadas para medir o grau em que o preço de uma opção é influenciada por essas variáveis ​​de preço Vejamos agora como os gregos nos permitem projetar mudanças no preço de uma opção. Os gregos A figura 4, abaixo, contém quatro medidas de risco principais - os nossos chamados gregos - todos os quais um comerciante deve levar em conta antes de tomar qualquer posição opção Porque os gregos são realmente representados por letras do alfabeto da língua grega, vamos tomar Delta é uma medida da mudança no preço de uma opção s prêmio de uma opção resultante de uma mudança no valor subjacente, ou seja, estoque ou commodity ou seja, contrato de futuros T O valor do delta varia de -100 a 0 para puts e 0 a 100 para chamadas aqui delta foi multiplicado por 100 para deslocar o decimal Puts têm um delta negativo porque eles têm o que é chamado de relação negativa com os prêmios subjacentes subiu quando O subjacente sobe, e vice-versa. Call opções, por outro lado, têm uma relação positiva com o preço do subjacente se o subjacente sobe, o mesmo acontece com o prémio sobre a chamada, desde que não há mudanças em outras variáveis ​​como a volatilidade implícita E tempo restante até a expiração E se o preço do subjacente cai, o prêmio em uma opção de compra, desde que todas as outras coisas permaneçam constantes, irá diminuir Uma opção de dinheiro tem um valor delta de aproximadamente 50 0 5 sem o deslocamento decimal , O que significa que o prêmio vai subir ou cair em meio ponto com um movimento de um ponto para cima ou para baixo no subjacente. Por exemplo, se uma opção de compra de trigo no dinheiro tem um delta de 0 5, e se o trigo faz um 10 centavos mover mais alto que É um movimento grande, o prêmio sobre a opção irá aumentar em aproximadamente 5 centavos 0 5 x 10 5, ou 250 cada centavo em prémio vale 50.Measures Impacto de uma Mudança na Volatilidade. Medidas Impacto de uma Mudança no Tempo Remaining. Measures Impacto de uma Mudança no Preço do Subjacente. Mede a Taxa de Mudança do Delta. Figura 4 Os principais gregos. À medida que a opção se aprofunda no delta de dinheiro aproxima-se de 100 em uma chamada e de -100 em um put, o que significa que nesses Existe uma relação um-para-um entre as mudanças no preço da opção e as mudanças no preço do subjacente. Em efeito, a valores delta de -100 e 100, a opção se comporta como o subjacente em termos de mudanças de preços. Pouco ou nenhum valor de tempo como a maioria do valor da opção é intrínseca Vamos voltar ao conceito de valor de tempo abaixo quando discutimos theta. Three coisas a ter em mente com delta.1 Delta tende a aumentar à medida que você se aproxima Expiração para opções próximas ou em dinheiro 2 Delta não é um Constante, um fato relacionado a gama, a nossa próxima medida de risco, que é uma medida da taxa de mudança de delta dado um movimento pelo 3 Delta subjacente está sujeito a mudanças dadas mudanças na volatilidade implícita. Gamma Gamma, também conhecido como o primeiro Derivado do delta, mede taxa de mudança delta s A Figura 5 mostra o quanto delta muda após uma mudança de um ponto no preço do subjacente Este é um conceito simples de entender Quando opções de chamada são profundas do dinheiro que geralmente têm um pequeno Delta Isto é porque as mudanças no subjacente trazem somente mudanças minúsculas no preço da opção Como a opção da chamada começa mais perto ao dinheiro, resultando de um aumento continuado no preço do subjacente, o delta começa maior. Curto dezembro SP 500 930 Opção de chamada Figura 5 Criado usando OptionVue 5 Software de Análise de Opções. Na Figura 5, o delta está subindo conforme lemos os números da esquerda para a direita e é mostrado com valores para a gama em diferentes níveis de E subjacente A coluna que mostra a perda de lucro PL de -200 representa a greve no dinheiro de 930, e cada coluna representa uma mudança de um ponto no subjacente Como você pode ver, a gama de at-the-money é -0 79, O que significa que para cada movimento de um ponto do subjacente, o delta aumentará exatamente igual a 0 79 para delta e gama o decimal foi deslocado dois dígitos multiplicando por 100. Se você mover para a direita para a próxima coluna que representa um um - Ponto mover mais alto para 931 a partir de 930, você pode ver que o delta é -53 13 um aumento de 79 de -52 34 Como você pode ver, delta sobe como esta opção de chamada curta entra no dinheiro, eo sinal negativo significa que a posição Está perdendo porque é uma posição curta em outras palavras, a posição delta é negativa Portanto, com um delta negativo de -51 34, a posição perderá 51 pontos arredondados em prêmio com o próximo aumento de um ponto no subjacente. São alguns pontos adicionais a ter em mente sobre gamma.1 Gamma é menor para deep out-o F-the-money e deep in-the money options 2 Gamma é mais alta quando a opção fica perto do dinheiro 3 Gamma é positivo para opções longas e negativo para opções curtas como visto acima na Figura 5 com o nosso exemplo de uma chamada curta. Theta não é muito utilizada pelos comerciantes, mas é uma dimensão conceitual importante Theta mede a taxa de declínio do tempo de prémio resultante da passagem do tempo Em outras palavras, um prêmio de opção que não é valor intrínseco irá diminuir a uma taxa crescente como A expiração se aproxima A Figura 6 mostra os valores de theta em diferentes intervalos de tempo para uma opção de compra de dinheiro de SP 500 dezembro O preço de exercício é 930 Como você pode ver, theta aumenta à medida que a expiração se aproxima T 25 é expiração Na T 19, Dias antes da expiração, theta chegou a 93 3, o que neste caso nos diz que a opção está agora perdendo 93 30 por dia, a partir de 45 40 por dia em T 0, quando hipoteticamente abriu a posição. Figura 6 Theta valores para curto SP 930 chamada option. Some adicional Pontos sobre theta a considerar quando trading.1 Theta pode ser muito elevado para out-of-the-money opções se eles contêm uma grande quantidade de volatilidade implícita 2 Theta é tipicamente mais alto para as opções de dinheiro 3 Theta vai aumentar acentuadamente na Vega Vega, nossa quarta e última medida de risco, quantifica a exposição ao risco de mudanças de volatilidade implícitas. Vega nos diz aproximadamente que, no entanto, a volatilidade implícita está em declínio ao mesmo tempo. Quanto um preço de opção irá aumentar ou diminuir dado um aumento ou diminuição no nível de volatilidade implícita Os vendedores de opção beneficiam de uma queda na volatilidade implícita, e é apenas o inverso para os compradores de opção Referindo a Figura 5 acima, você pode ver que a A chamada curta tem uma vega negativa, o que nos diz que a posição ganhará se a volatilidade implícita cair, portanto, a relação inversa indicada pelo sinal negativo O valor da própria vega indica por quanto a A posição ganhará neste caso Usando no-vega de dinheiro, que é -96 94, nós sabemos que para cada gota de ponto percentual na volatilidade implícita, uma posição de chamada curta ganhará por 96 94.Conversely, se houver um 1 aumento na volatilidade implícita, a posição perderia 96 94 Pontos adicionais a ter em mente sobre vega incluem o seguinte.1 Vega pode aumentar ou diminuir mesmo sem mudanças de preço do subjacente porque volatilidade implícita é o nível de volatilidade esperada 2 Vega pode aumentar De movimentos rápidos do subjacente, especialmente se houver uma grande queda no mercado de ações ou se houver uma explosão repentina para cima em uma mercadoria como o café após uma geada relatada no Brasil 3 Vega cai como a opção fica mais perto de expiration. The Bottom Enquanto esta visão geral é apenas uma discussão de nível intermediário de delta, gama, teta e vega uma análise de nível avançado envolveria nuances matemáticas que não são práticos em termos de negociação, ele deve no entanto ajudar a esclarecer n Ot apenas como o preço de uma opção é influenciado por mudanças no subjacente, o tempo de expiração ea volatilidade implícita, mas também como medimos o impacto dessas variáveis ​​sobre o preço de uma opção. Finalmente, lembre-se sempre que há um risco De perda ao negociar futuros e opções Negociar somente com capital de risco. A taxa de juros a que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve a outra instituição depositária.1 Uma medida estatística da dispersão de retornos para um determinado título ou índice de mercado Volatilidade Pode ser medido. Um ato que o Congresso dos EUA aprovou em 1933 como a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participar do investimento. Nonfarm folha de pagamento refere-se a qualquer trabalho fora das fazendas, as famílias privadas eo setor sem fins lucrativos. A sigla em moeda corrente ou símbolo de moeda para a rupia indiana INR, a moeda corrente de India A rupia é compo de 1. Uma oferta inicial em ativos de uma companhia falida de um Comprador interessado escolhido pela empresa falida. De um pool de licitantes. Dietas de Dieter Geweniger, 2010. O Fenômeno de Delta é baseado no ciclo lunar eo ritmo das marés Foi descoberto por Jim Sloman que então vendeu suas idéias a Welles Wilder inventor de Os indicadores de análise técnica, tais como Índice de Força Relativa RSI, parabólico SAR e ATR. Basicamente, Jim Sloman alegou que os mercados financeiros se comportam de acordo com uma ordem repetitiva e padrões previsíveis que têm aproximadamente o mesmo número de grandes e baixos pontos de viragem em prazos específicos. A maioria dos outros sistemas de comércio, o Fenômeno Delta coloca ênfase sobre o tempo em vez de preço É essencialmente um sistema de comércio swing focada no tempo, um sistema de ciclo, onde os mercados fazem altos e baixos com base em ciclos solunares pré-determinados Delta não tenta prever exato Níveis de preços, mas uma combinação com abordagens centradas nos preços, tais como Fibonacci, linhas de tendência, Elliot Waves é recomendado Leia Wilder s livro sobre o Delta Phenomenon, por exemplo, HERE. The pressupostos básicos do Fenômeno Delta são que todos os mercados financeiros livremente negociados repetir diretamente ou inversamente. every 4 revoluções da Terra cada 4 Dias Curto Prazo Delta STD. every 4 revoluções da Lua em torno da Terra a cada 4 Lunar Meses 118 12 CD Termo Intermediário Delta ITD. Muito Completo Ciclo de Maré a cada Ano Lunar 354 36 CD Médio Prazo Delta MTD. every 4 revoluções da Terra ao redor do Sol a cada 4 Anos Solar 1416 CD Long Term Delta LTD. a total interação total do Sol, Lua e Terra a cada 19 Anos e 5 Horas Super Longo Prazo Delta SLTD. Inversões mudança de Delta alta baixa ou baixa alta rotação só pode ocorrer na Janela de Tempo de Inversão ITW. Inversion Janela de Tempo ITW período de tempo de repetição com freqüência exata O ITW Começa com o último ponto de viragem Delta na série anterior e continua até o segundo ponto de viragem na nova série O ITW é o único lugar no tempo em que a inversão pode ocorrer Uma solução ITD comum para o O SP 500 é uma série com 12 pontos de viragem dentro de 4 meses lunares. O ponto extra IBP entre pontos pode ocorrer somente em ITW. O IBP pode ocorrer em ambos os lados do ponto 1, causando assim uma inversão resultando em mudança de rotação. Ocorrem em ambos os lados do Ponto 1 provocando assim duas inversões que não resultam em nenhuma mudança de rotação. Assim, por exemplo, a solução de ITD acima mencionada para o SP 500 pode ter até 14 pontos de viragem. Os picos no diagrama de uma análise de espectro baseada em As fases da Lua correspondem aos ciclos mais potentes que existem na métrica da fase da Lua. É por isso que o período destes ciclos é mostrado em graus da fase da Lua. Neste caso particular, há o pico mais alto de 1440 5 graus das fases da Lua Ciclo Em outras palavras, de acordo com o espectrograma, o mercado de ações tende a repetir o seu padrão cada vez que a Lua muda sua fase em 1440 5 graus Isto corresponde aproximadamente a um 118 19 dias aproximadamente porque este é um pouco Ciclo irregular. A razão para o efeito de maré é o caminho eclíptico da Lua ao redor da Terra eo ciclo diário da Terra de 24 horas. Através deste mecanismo, a Lua afeta nossas vidas diárias. Também afeta os relógios biológicos e as atitudes mentais de todos Organismos vivos através de um mecanismo misterioso A força da gravidade da Lua na Terra é 2 5 vezes mais do que a do Sol, e por essa única razão nos afeta muito mais Os seres humanos, animais e plantas mudam sob a luz da Lua Nada Permanece o mesmo em termos de pensamentos e atitudes Duas fases da Lua são mais importantes A Lua Nova e Lua Cheia Durante os períodos de Lua cheia, o campo magnético da Terra é preenchido com ionização extra e vida biológica é influenciada mais Como o número de positivos Os seres humanos e os animais se sentem reprimidos Alguns cientistas dizem que os seres humanos são bombardeados por um espectro mais amplo de ondas eletromagnéticas durante as luas cheias. A terra é negativamente carregada normalmente, b Ut durante luas cheias é carregado com partículas positivas Isso é porque a Lua reflete a energia do Sol para a Terra Como os seres humanos também são carregados negativamente, eles são influenciados por esta mudança e sentir reprimidos As pessoas sensíveis são mais influenciadas pelas Lua Cheia Pessoas que são Inquietos podem dar respostas exageradas e tornar-se e outros inquietos Eles podem se comportar de uma maneira que sempre quis, e suas atitudes tornam-se mais nítidas Em alguns casos extremos, eles podem enlouquecer As pessoas que tendem a ser violentos podem dar respostas duras É bem conhecido que Suicídios, acidentes e ataques cardíacos aumentam durante as luas cheias. A palavra lunática descreve pessoas que ficam loucas nessas ocasiões, porque o comportamento psicótico aumenta durante as luas cheias. Na fase de Lua cheia, a Lua está na cauda magnética criada por partículas girando ao redor A Terra A Lua chega a esse ponto em quatro dias, e isso às vezes cria um desequilíbrio no campo magnético da Terra. Na fase da Nova Lua, a Lua entra entre O Sol e a Terra e seu corpo físico obstruem as partículas que vêm do Sol, e alguns distúrbios geomagnéticos são experimentados Durante luas cheias, nossa criatividade também picos É o momento de dar à luz coisas novas Tudo agora se torna evidente Em vez de agir sozinho , Este período nos dá a energia para agir juntos. Conseqüentemente, as luas cheias nos permitem integrar e trocar o amor em vez de conflito e diversidade. Como eu enfatizei anteriormente, o Sol, a Lua e os planetas são as potências universais que emitem ondas eletromagnéticas. A estas energias à luz da nossa consciência e nível de consciência.